財務規劃與管理的研究受益於美國和英國經濟百年來的經濟發展，經歷了由低級到高級、由簡單到復雜、由不完善到完善的發展過程。
19世紀末20世紀初，英國工業革命的成功促進了企業規模的擴大、生產技術的改進和工商活動的發展，股份公司迅速發展起來，並逐漸成為占主導地位的企業組織形式。財務管理開始從企業管理中分離出來，成為壹種獨立的管理職業。同壹時期，美國家政學院（home economics）開始有個人（家庭）財務規劃的概念出現。1909年1月，美國家庭財務協會（American Home Economics Association）成立。1920年，Hazel Kyrk 的芝加哥大學的經濟學論文，為消費經濟理論的發展奠定了基礎。把經濟學理論運用到家庭財政中，並把家庭財政分類。壹些由資深的經濟財務及法律專業的學者教授和財務從業員建立的民間性研究機構，如：North America Financial Service and Management Association（北美財務規劃及管理研究會）也開始出現。
1929年，世界性經濟危機的爆發導致了經濟的普遍不景氣，許多公司倒閉，投資者嚴重受損。為了保護投資者的利益，各國政府加強了證券市場的監管。美國在1933年、1934年通過了《聯邦證券法》和《證券交易法》，要求公司編制反映企業財務狀況和其它情況的說明書，並按規定的要求向證券交易委員會定期報告。政府監管的加強客觀上要求企業把財務管理的重心逐漸轉向了以內部控制為重心的管理階段。
第二次世界大戰以後，企業規模越來越大，生產經營日趨復雜，市場競爭更加劇烈。企業管理當局為了在競爭中維持生存和發展，投資決策在企業財務管理中逐漸取得主導地位，而與資金籌集有關的問題則漸退居到第二位。這壹階段的財務研究取得了許多重大突破，極大地促進了現代財務理論的發展。
20世紀80年代以後，隨著市場經濟特別是資本市場的不斷發展，財務管理開始朝著綜合性管理的方向發展。在個人（家庭）財務規劃研究方面，很多重點的院校都開始提供個人理財課程，並且有研究生和本科生教學，為該領域的專業人士，建立壹個知識體系進行相關的研究和從事外展及專業服務活動。個人財務規劃領域的研究涉及到多個學科，包括家庭研究、經濟學、心理學、社會學、家庭經濟與資源管理理論。
進入新經濟時代，美國58%的消費者的財富得到了專業的個人（家庭）財務管理。而公司財務管理方面，由於財務管理組織結構的變化導致財務部門和財務經理工作重點的轉移，正如著名財務學家阿納斯塔斯（Mike Anastas）指出，由於信息時代的到來，未來財務部門將成為公司的信息中心和公司健康運轉的中樞，財務管理將要求擁有最先進的信息技術，並始終處於信息技術的最前沿；信息技術使得財務部門從關註公司的過去中解脫出來，去分析和預測並作出選擇，財務管理使用尖端的信息技術，預測公司產品的需求、生產、銷售、成本和盈利，並指導管理決策。財務經理將處於更高管理級別，成為公司的最高管理層，成為公司的顧問和戰略家。他們應當具有創造性思維和協作精神，通過新的財務理論和方法，幫助公司尋求保持領先的競爭力和高盈利率。（資料由NAFSMA提供）