對於上證50ETF期權，每個義務倉合約的最低開倉保證金計算如下，期權管理機構向客戶收取的開倉保證金將在以下最低開倉保證金水平的基礎上有壹定幅度的上浮。
公式1:買入期權義務倉的開倉保證金=[合約前結算價+Max(12%×合約標的前收盤價-買入期權的虛值，7%×合約標的前收盤價)]×合約單位。
公式二:開立認沽期權義務倉的保證金=min[合約前結算價+Max(12%×標的物合約前收盤價-認沽期權虛值，7%×行權價]×合約單位。
各義務倉合約的最低維持保證金計算如下，期權管理機構向客戶收取的維持保證金將在以下最低維持保證金水平的基礎上有壹定幅度的上浮。
公式1:看漲期權義務倉維持保證金=[合約結算價+Max(12%×合約標的收盤價-看漲期權虛值，7%×合約標的收盤價)]×合約單位。
公式二:認沽期權義務倉維護保證金=min[合約結算價+Max(12%×合約標的收盤價-認沽期權虛值，7%×行權價)，行權價]×合約單位。
從上述公式可以看出，保證金水平的設定覆蓋了合約標的連續兩個交易日大幅波動的風險，可能性很大。同時還在收取保證金時從虛期權中減去虛部，提高資金效率。