經濟學:解釋為什麽非結構化模型比結構化模型更好地預測股票價格。

結構模型壹般是參數模型，如單變量序列的未觀測成分模型和公因子模型；時間序列中的多元序列；結構模型需要對變量的分布或參數有壹定的假設；

非結構化模型壹般指非參數模型，不需要預先假設變量的參數；

因此，當變量的真實結構與研究者假設的結構(分布或參數)有較大差異時，就會導致偽結果；這時候非結構化模型往往能得到更穩健的結果。