考慮壹份期限為24個月的股票期貨合約。假設所有期限的無風險利率(連續復利)，股票的當前價格為40元。

1，每股價格為40+40*12%*2=49.6元，那麽壹份合約價格為49.6 * 100元。

2.每股分紅6*4=24元，每股價格49.6-24=25.6元，所以25.6*100=2560元。

3.40+40 *每股(12% * 2-4%)= 48元中的合約價格為48*100=4800元。

4、59+59*12%-4*3=54.08元

我也這麽認為不知道對不對。自己查計算公式。