MACD的基本原理是借用快、慢均線在中短期內分離、聚合的特性，加上雙重平滑處理，來區分行情的位置、買賣的時機和信號。其實就是均線之間的比較。
根據均線的特性，在真正持續的上漲或下跌趨勢中，快(短期)均線和慢(長期)均線的距離必然越來越遠(DIF越來越大)。當漲勢較弱時，兩者的距離會縮小(DIF減小)，甚至相互交叉，這將成為重要的賣出信號。但是簡單的均線往往會給出錯誤的信號，尤其是牛皮盤整的情況下。此時的交易信號往往是相互矛盾的，這就給市場的判斷帶來了很大的難度。
計算方法
DIF=EMA(N1，收盤)-EMA(N2，收盤)N1是12，N2是26；
DEA=EMA(N3，DIF) N3是9；
MACD=2*(DIF數據包絡分析)
服務規則
當兩個1。DIF和DEA都在零線以上，大趨勢屬於牛市。
2.當兩者都2。DIF和DEA都在零線以下，大盤總的趨勢是空頭。
3.如果股價的變化偏離了DIF和DEA的變化，就意味著股市可能會轉向。
4.當4。MACD大於0，是牛市；反之，就是空頭市場。
實戰中應註意的幾個問題
1的崛起。MACD並不意味著市場壹片大好。MACD反映的是DIF和DEA之間的距離，並不直接代表均線的形態，所以當MACD上漲時，市場可能仍處於單邊下跌狀態。
2.只有DIF直接反映了均線的形態，而DEA和MACD只分析DIF。這也是MACD比EMA更敏感的主要原因。
3.MACD沒有反映中長期趨勢。傳統上，人們認為MACD反映了壹個長期趨勢。實際上是根據兩個短期均線之差(2612)計算出來的，不能反映整體趨勢。當然，我們可以通過改變周期等方法來加強對整體趨勢的把握。
4.MACD不應在壹個周期內使用。這是從第三點得出的結論。MACD無法在單個周期內把握長期趨勢，會給交易者帶來很大的風險，所以在實戰中盡量在多周期環境下使用。
MACD是回報率最高的傳統指標之壹。但還是不能滿足實戰的需要(最近500天的收益大概是-10%)。在下壹節中，我們將介紹提高MACD的方法。