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基金公司的運作模式

基金公司是按照中國證監會的法律,是要由機構出錢來設立的壹個有限責任公司。法律規定的都是壹些經營的企業有資格來做信托公司、證券公司等其他的壹些公司。

成立基金公司都會有商業計劃書、企業的說明,然後提交證監會,由證監會來核準設立壹個基金公司。

基金公司成立以後主要的任務就是發行、管理基金。

壹個基金公司內部的架構大體上有以下幾個部門,壹是投資管理部門,二是投資部門,三是研究部門,有很多公司是投資部門和研究部門壹起來做。還有會計、賬務這些部門。

對於基金公司而言有很多外部的機構給他提供研究服務,像我們公司也是機構之壹,很多證券公司的研究所也是提供研究服務的,相當於賣方,比如基金公司推過壹些傭金這樣的壹些情況來支付他的費用。

另外壹個部門就是銷售的部門,有銷售及客戶的服務、維護。

從投資角度來說有兩個委員會是非常重要的,壹個是投資決策委員會,壹個是風險控制委員會。因為在以前,基金公司基本上都是放了壹個投資決策,後來發現機構投資者變得越來越多,他的競爭變得越來越困難的時候,後來發現有很多投資者對風險是很重視的,這時候就引入了壹個風險控制委員會,來對投資決策委員會員工的內部做內部控制。這樣基本上有兩個常設的機構,對基金公司整體的運作起到壹定的作用。投資決策委員會是整個投資決策最高的權利機構,然後確定基金經理的投資權限,制定整個研究的流程和整個投資的流程,風險控制委員會是整個公司監管的最高的機構,對整個基金運作過程風險點以及哪些不規範的地方提供監管。

壹個基金公司的運作架構差不多就是這樣的架構,只要是下達指令,這個體系就保證了它本身的投資是比較安全的。大家都知道有很多時候,為什麽證券公司出了那麽多的問題,就是因為證券公司的資產不是托管的,都是它們自己在管的,它們隨時都可以把錢劃進來,也可以隨時把錢劃出去,這樣的時候就會產生很多的窟窿,基金就規避了這壹點,相對而言是非常安全的,應該說是目前市面上投資類的這些產品中是最透明的,業績也是相當不錯的壹個品種,它比壹般的證券公司的壹些委托理財的產品還是有很大的優勢,因為在規範運作以及透明點上運作。當然基金公司裏邊也有違規的存在,歷史上就存在基金黑幕。