壹、單項選擇題
1、2016年中國A集團欲並購美國B汽車公司的壹個全資子公司——C公司，卻遭到C公司工人組織的強烈反對，因為該國員工大多認為中國公司工作效率低，工作時間長，福利差，管理能力弱。這反映的風險是( )。
A、社會文化風險
B、政治風險
C、合規風險
D、運營風險
2、下列關於全面風險管理特征的說法中，錯誤的是( )。
A、全面風險管理運用於企業的各個層面，在各個層面體現全面風險管理的價值
B、只有將風險意識轉化為全體員工的***同認識和自覺行動，才能確保風險管理目標的實現
C、全面風險管理要求風險管理的專業人才實施專業化管理
D、全面風險管理必須擁有壹套系統的、規範的方法，來確保所有的風險都得到識別，而且所有的風險都得到管理
3、甲公司是壹家煙花爆竹生產廠，該廠防爆、防火、防雷、防靜電等安全設備設施齊備完好，但是由於大部分作業人員沒有接受安全生產培訓，最終導致壹間廠房發生爆炸，壹部分產成品毀於壹旦。從以風險為基點的分類角度分析，廠房爆炸後給煙花廠帶來的經濟損失屬於( )。
A、預防成本
B、糾正成本
C、懲治成本
D、損失成本
4、關於風險管理基本流程，下列步驟正確的是( )。
A、制定風險管理策略、提出和實施風險管理解決方案、收集風險管理初始信息、進行風險評估和風險管理的監督與改進
B、制定風險管理策略、收集風險管理初始信息、進行風險評估和風險管理的監督與改進
C、收集風險管理初始信息、進行風險評估、制定風險管理策略、提出和實施風險管理解決方案和風險管理的監督與改進
D、收集風險管理初始信息、制定風險管理策略、提出和實施風險管理解決方案、進行風險評估和風險管理的監督與改進
5、甲公司為了應對可能發生的風險，建立了專項風險基金，專門用於風險接受的損失補償，以形成對抗風險的有力後盾，這種風險管理工具是( )。
A、風險轉換
B、風險轉移
C、風險補償
D、風險規避
6、甲公司為國內大型基建公司，現正考慮承接壹項在非洲坦桑尼亞的未經開發山區進行大型橋梁工程。由於地勢險峻，容易造成嚴重的意外傷亡事故，公司對派遣的員工進行專門的安全培訓和管理。這反映的風險管理工具是( )。
A、風險補償
B、風險規避
C、風險控制
D、風險轉換
7、甲公司是壹家集團上市公司，其董事會下設風險管理委員會，風險管理委員會對董事會負責。下列表述中不屬於風險管理委員會主要履行的職責是( )。
A、審議重大決策、重大風險、重大事件和重要業務流程的判斷標準或判斷機制，以及重大決策的風險評估報告
B、審議內部審計部門提交的風險管理監督評價審計綜合報告
C、研究提出全面風險管理工作報告
D、審議風險管理組織機構設置及其職責方案
8、甲公司是壹家食品加工企業，需要在3個月後采購壹批大豆。目前大豆的市場價格是4000元/噸。甲公司管理層預計3個月後大豆的市場價格將超過4600元/噸，但因目前甲公司的倉儲能力有限，現在購入大豆將不能正常存儲。甲公司計劃通過衍生工具交易抵消大豆市場價格上漲的風險，下列方案中，甲公司可以采取的是( )。
A、賣出3個月後到期的執行價格為4500元/噸的看漲期權
B、賣出3個月後到期的執行價格為4500元/噸的看跌期權
C、買入3個月後到期的執行價格為4500元/噸的看漲期權
D、買入3個月後到期的執行價格為4500元/噸的看跌期權
9、下列關於金融衍生產品的說法中，不正確的是( )。
A、遠期合約是必須履行的協議
B、期權合約到期可以選擇行權，也可以選擇不行權
C、期貨合約到期可以進行交割，也可以通過做相反的操作進行對沖
D、衍生產品的成本很高，風險很大
10、甲公司是壹家海運公司，為了轉移公司與海關相關的船舶、貨物、運營的損失及對他人的責任，該公司與某保險公司簽訂了壹項金融合約，約定當風險發生時由保險公司承擔相應的損失，但是作為補償該公司應該向保險公司支付壹定的保險費。甲公司進行損失事件管理的手段屬於( )。
A、風險資本
B、應急資本
C、保險
D、專業自保
11、下列關於風險理財的說法中，不正確的是( )。
A、公司可以與銀行簽訂應急資本合同應對公司突發事件造成的資本需求
B、風險理財既可以針對可控風險，也可以針對不可控風險
C、風險理財的手段不改變風險事件發生的可能性，但是可以改變風險事件可能引起的直接損失程度
D、風險理財是公司戰略的有機部分，其風險經營的結果直接影響公司整體價值的提升
12、甲公司是壹家化纖企業，近期準備新建壹生產線項目，考慮項目實施過程中壹些不確定性因素的變化，該公司分別將固定資產投資、經營成本、銷售收入這三個因素作為分析對象，分析每壹個因素的變化對該項目內部收益率的影響。根據以上信息可以判斷，該投資方采取的分析方法是( )。
A、敏感性分析法
B、決策樹法
C、情景設計法
D、事件樹分析法
二、多項選擇題
1、在現代市場經濟中，企業風險是指那些影響企業實現其戰略目標的不確定性。下列關於風險概念的說法中正確的有( )。
A、企業風險與企業戰略相關
B、風險是壹系列可能發生的結果
C、風險既具有客觀性，又具有主觀性
D、風險總是與機遇並存
2、甲公司是壹家集團企業，正在考慮收購壹家航空公司，以進行多元化經營。公司管理層需要對此決策的風險進行評估。在評估可能面對的產業風險時需要考慮的因素包括( )。
A、生命周期階段
B、波動性
C、集中程度
D、政策影響
3、風險管理是壹個從戰略制定到日常經營過程中對待風險的壹系列信念與態度。下列屬於風險管理內涵的是( )。
A、受到企業各個層次人員的影響
B、壹個正在進行並貫穿整個企業的過程
C、適用於各個級別和單位的企業
D、能夠對企業的管理層和董事會提供絕對保證
4、在風險管理過程中，必須要考慮成本效益問題。下列選項中，屬於以風險管理為基點的分類是( )。
A、預防成本
B、維持成本
C、懲治成本
D、處置成本
5、建立風險管理文化的主要作用有( )。
A、溝通
B、協作
C、聯系
D、分配
6、下列選項中屬於企業風險管理的總體目標的是( )。
A、確保將風險控制在與公司總體目標相適應並可承受的範圍內
B、確保內外部，尤其是企業與股東之間實現真實、可靠的信息溝通，包括編制和提供真實、可靠的財務報告
C、確保企業有關規章制度和為實現經營目標而采取重大措施的貫徹執行，保障經營管理的有效性，提高經營活動的效率和效果，降低實現經營目標的不確定性
D、確保遵守有關法律法規
7、面臨風險企業可以采取多種不同的措施進行管理，下列屬於采用風險規避的有( )。
A、不準員工訪問某些網站或下載某些內容
B、退出某壹市場以避免激烈競爭
C、設立質量檢查以防止次品出廠
D、利用期貨進行套期保值
8、下列屬於董事會在風險管理方面主要履行的職責的是( )。
A、批準重大決策的風險評估報告
B、督導企業風險管理文化的培育
C、審議風險管理策略和重大風險管理解決方案
D、審計風險管理組織結機構設置及其職責方案
9、下列關於損失事件管理的說法中，正確的有( )。
A、損失融資是損失事件管理中最有***性，最重要的部分
B、應急資本是風險資本的表現形式之壹
C、應急資本不涉及風險的轉移，是企業風險補償策略的壹種方式
D、專業自保公司也可以在保險市場上開展業務
10、頭腦風暴法的優點有( )。
A、激發了想象力，有助於發現新的風險和全新的解決方案
B、讓主要的利益相關者參與其中，有助於進行全面溝通
C、速度較快並易於開展。
D、所有觀點有相同的權重，避免重要人物占主導地位的問題
三、簡答題
服裝行業是我國的傳統優勢產業，在國民經濟中占據了重要地位，同時是我國出口構成的重要產品，因此服裝行業對宏觀經濟的波動反應明顯，國內外經濟形勢都會通過消費來影響服裝行業。而且服裝行業競爭較為充分，行業集中度不高。由於市場供大於求，加上行業市場的整體低迷，產品同質化問題的不斷加深，市場競爭日趨激烈，行業整體盈利水平明顯下滑。
A公司是壹家外貿型服裝加工企業，產品60%出口，40%通過國內大型超市銷售。2008年發生金融危機後，國外市場受經濟波動影響，訂單大幅減少，企業資金壓力巨大。近年國外經濟雖有壹定好轉，但前景仍不明朗。相比之下，在國內幾家大型超市的銷售還算不錯。公司與超市約定的賬期壹般為壹個月。但經常發生拖後情況，有時長達3個月還拿不到貨款，進壹步加劇了公司的資金問題。為此公司與當地銀行簽署協議，該銀行在A公司遇到緊急資金需求時在約定額度內優先給予貸款。
A公司面料全部從意大利進口，與供應商的業務往來全部通過網絡進行。意大利近年通貨膨脹嚴重，幾家主要面料供應商經營也面臨問題，供貨時常中斷。
同時，公司處於長三角地區，企業眾多，供電緊張，經常拉閘限電，致使公司生產不能正常進行，成本上升明顯。“用工荒”也使得公司無法招聘到足夠多的熟練工人，只能招聘生手進行生產。
、簡要分析A公司目前遭受風險的類型。
、簡要分析A公司為應對資金問題采取的措施類型，並分析其特點。
答案部分
壹、單項選擇題
1、正確答案 A
答案解析
本題考核企業面對的風險種類。文化風險就是指文化這壹不確定性因素的影響給企業經營活動帶來損失的可能。該國員工對中國企業的意識導致該項並購失敗。
2、正確答案 A
答案解析
本題考核企業風險管理的特征。企業全面風險管理特征之壹戰略性表明盡管風險管理滲透到現代企業各項活動中，存在於現代企業管理者對企業的日常管理當中，但它主要運用於企業戰略管理層面，站在戰略層面整合和管理企業層面風險是全面風險管理的價值所在。因此選項A的說法是錯誤的。
3、正確答案 D
答案解析
損失成本是風險發生後對企業帶來的直接的、間接的、有形的、無形的、經濟的、社會的、短期的、長遠的、現實的和潛在的經濟損失。這種損失有的可以準確確認和計量，有的則難以準確計算。廠房爆炸後給煙花廠帶來的經濟損失屬於損失成本。
4、正確答案 C
答案解析
風險管理基本流程包括以下主要工作：(1)收集風險管理初始信息;(2)進行風險評估;(3)制定風險管理策略;(4)提出和實施風險管理解決方案;(5)風險管理的監督與改進。
5、正確答案 C
答案解析
本題考核風險管理工具。風險管理工具***有七種：風險承擔、風險規避、風險轉移、風險轉換、風險對沖、風險補償和風險控制。風險補償是指企業對風險可能造成的損失采取適當的措施進行補償。風險補償表現在企業主動承擔風險，並采取措施以補償可能的損失。
6、正確答案 C
答案解析
本題考核風險管理工具。風險控制是指控制風險事件發生的動因、環境、條件等，來達到減輕風險事件發生時的損失或降低風險事件發生的概率的目的。對派遣的員工進行專門的安全培訓和管理，可以減少意外傷亡事故帶來的損失。
7、正確答案 C
答案解析
風險管理委員會對董事會負責，主要履行以下職責：
(1)提交全面風險管理年度報告;
(2)審議風險管理策略和重大風險管理解決方案;
(3)審議重大決策、重大風險、重大事件和重要業務流程的判斷標準或判斷機制，以及重大決策的風險評估報告;
(4)審議內部審計部門提交的風險管理監督評價審計綜合報告;
(5)審議風險管理組織機構設置及其職責方案;
(6)辦理董事會授權的有關全面風險管理的其他事項。
研究提出全面風險管理工作報告屬於風險管理職能部門的職責，選項C錯誤。
8、正確答案 C
答案解析
企業需要在3個月後采購壹批大豆，並且由於價格要上漲，應買入看漲期權。
9、正確答案 D
答案解析
衍生產品的優點：準確性;時效;使用方便;成本優勢;靈活性;對於管理金融市場等市場風險有不可替代的作用。缺點：衍生產品的杠桿作用很大，因而風險很大，如用來投機可能會造成巨大損失。選項D的說法不正確。
10、正確答案 C
答案解析
保險是壹種金融合約。保險合同規定保險公司應為預定的損失支付補償(也就是為損失進行融資)，作為交換，在合同開始時，購買保險合同的壹方要向保險公司支付保險費。甲公司由於是壹家海運公司，存在很大的風險，與保險公司簽訂合約，將風險轉移給保險公司，使用的是損失事件管理中的保險。所以選項C正確。
11、正確答案 C
答案解析
風險理財的手段既不改變風險事件發生的可能性，也不改變風險事件可能引起的直接損失程度。選項C的說法錯誤。
12、正確答案 A
答案解析
敏感性分析是針對潛在的風險性，研究項目的各種不確定因素變化至壹定幅度時，計算其主要經濟指標變化率及敏感程度的壹種方法。正確答案是選項A。
二、多項選擇題
1、正確答案 ABCD
答案解析
企業風險是指那些影響企業實現其戰略目標的不確定性。要理解這個定義需要從以下幾個方面把握：(1)企業風險與企業戰略相關。(2)風險是壹系列可能發生的結果，不能簡單理解為最有可能的結果。(3)風險既具有客觀性，又具有主觀性。(4)風險總是與機遇並存。
2、正確答案 ABC
答案解析
本題考核企業面對的風險種類。在考慮企業可能面對的產業風險時，以下幾個因素是非常關鍵的：產業(產品)生命周期階段、產業波動性、產業集中程度。因此正確答案為ABC。
3、正確答案 ABC
答案解析
企業風險管理涉及的風險和機會影響價值的創造或保持。它是壹個從戰略制定到日常經營過程中對待風險的壹系列信念與態度，目的是確定可能影響企業的潛在事項，並進行管理，為實現企業的目標提供合理的保證。選項D錯誤。整體來說，企業風險管理的內涵包括：
(1)壹個正在進行並貫穿整個企業的過程;
(2)受到企業各個層次人員的影響;
(3)戰略制定時得到應用;
(4)適用於各個級別和單位的企業，包括考慮風險組合;
(5)識別能夠影響企業及其風險管理的潛在事項;
(6)能夠對企業的管理層和董事會提供合理保證;
(7)致力於實現壹個或多個單獨但是類別相互重疊的目標。
4、正確答案 BD
答案解析
以風險管理為基點的分類包括：進入成本、維持成本、評估成本和處置成本。
5、正確答案 ABC
答案解析
本題考核風險管理的文化。建立風險管理文化的主要作用有三個，即溝通、協作、聯系。
6、正確答案 ABCD
答案解析
風險管理的總體目標包括：
(1)確保將風險控制在與公司總體目標相適應並可承受的範圍內;
(2)確保內外部，尤其是企業與股東之間實現真實、可靠的信息溝通，包括編制和提供真實、可靠的財務報告;
(3)確保遵守有關法律法規;
(4)確保企業有關規章制度和為實現經營目標而采取重大措施的貫徹執行，保障經營管理的有效性，提高經營活動的效率和效果，降低實現經營目標的不確定性;
(5)確保企業建立針對各項重大風險發生後的危機處理計劃，保護企業不因災害性風險或人為失誤而遭受重大損失。
7、正確答案 AB
答案解析
選項C屬於風險控制;選項D屬於風險對沖。
8、正確答案 AB
答案解析
選項C和選項D屬於風險管理委員會的職責。
9、正確答案 ABC
答案解析
專業自保公司可以通過租借的方式承保其他公司的保險，不在保險市場上開展業務。選項D的說法不正確。
10、正確答案 ABC
答案解析
頭腦風暴法的主要優點有：(1)激發了想象力，有助於發現新的風險和全新的解決方案;(2)讓主要的利益相關者參與其中，有助於進行全面溝通;(3)速度較快並易於開展。
“所有觀點有相同的權重，避免重要人物占主導地位的問題”是德爾菲法的優點。
三、簡答題
正確答案 A公司目前遭受的風險類型包括：
外部風險。
(1)產業風險：服裝行業對宏觀經濟的波動反應明顯，國內外經濟形勢都會通過消費來影響服裝行業，行業集中度不高表明存在產業風險。
(2)市場風險：包括匯率風險(公司產品60%出口，面料從意大利進口)、原材料價格風險(面料從意大利進口，意大利出現嚴重通貨膨脹)。超市拖欠貨款，意大利供貨商供貨時常中斷屬於市場風險中的信用風險。
內部風險。
(1)操作風險：①公司與供應商的業務往來全部通過網絡進行，由於技術原因會出現操作風險;②對基礎設施依賴。公司所在地區供電緊張，致使公司生產不能正常進行，出現操作風險。③員工招聘。受“用工荒”影響，無法招聘到足夠多的熟練工人，只能招聘生手進行生產。
(2)財務風險：公司存在資金問題表明存在財務風險。