合格的基金投資者首先要戰勝的，是自己的心態。成功的投資在壹定程度上是需要逆人性的。而出於對痛苦的本能性逃避，出於對集體行為壓力的順從，投資者很容易忘記投資常識，忘記克制人性的恐懼和貪婪繼而迷失在股市的紅漲綠跌當中。
1、過度自信過度自信指的是人很難正確評估自己，時常誇大自己的能力，在認知的準確性與正確性上更是容易高估自己。妳以為自己是王者，實際上是青銅。
適度的自信是好事情，但過度的自信就有可能變為人性的弱點了。過度自信在投資中容易帶來認知殘缺、高估投資價值、不聽勸告固執己見、忽視風險控制等諸多危害。
在具體的股票和基金的投資過程中，過度自信往往會帶來忽視風險控制的惡果。比如在2020年中，壹段時期內對半導體行業基金過度自信，又在壹段時期裏對醫療主題基金過度自信？更有趣的是，這些過度自信產生的時間點又恰好發生在相關基金連續上漲，收益率奇高的時段，正好與投資者的盲目從眾行為階段相呼應。在上述的背景下，買入風口上基金的投資者往往只見基金的短期收益，完全忽視風險控制，表現出賭博式的操作。
在投資時，要想減少過度自信對我們的傷害，我們要做到對市場保持敬畏，要保持開放兼容的投資胸懷，要堅持深度的研究持續認識投資。
2、從眾心理從眾心理又稱為羊群效應，指的是不經過思考，被情緒化所裹挾而不自覺地采取某種壹致性行動的心理。從眾心理在投資中有多種表現。從較大的層面看，牛市中的壹哄而上，熊市中的壹哄而散就是典型的從眾行為。
從基金投資的層面來看，追逐短期排名前列的基金也是從眾行為。這樣的心理給了我們更多的安全感，做壹個獨立的異類始終會讓人感受到心理壓力。在集體情緒的感染下，投資者很容易盲目跟風，在投資過程中被各種時時變換的熱點所裹挾，被大眾或狂熱或沮喪的情緒所感染。久而久之也就失去了獨立思考與理性判斷的能力。
從眾心理在股票和基金投資中典型的表現就是追漲殺跌。這也就不難解釋為何市場上賺錢的只能是少部分人。
3、後悔厭惡在基金投資的過程中，是否有過這樣的體驗？回首往事，自己遺憾沒有買入某壹只大牛基；回顧行情，在高點時為什麽沒有賣出；即便是不怎麽犯錯的投資者，也有時會感嘆，自己在比較之間，沒能做出更好的基金投資選擇。後悔厭惡情緒具有不少的危害，認識後悔本身可有助於我們減少後悔情緒的產生，畢竟我們是可以努力做到自己情緒的主人。
後悔厭惡會嚴重幹擾投資者的投資，後悔厭惡可以觸發壹系列的投資心理誤區。投資者後悔自己沒有在低點買入某個基金，即便是未來因為市場出現重大調整而再次迎來了關鍵的投資機遇期，他也會因為這樣的後悔厭惡情緒而選擇繼續逃避。