私募股權投資大多涉及債權投資。

1.在基金募集方面，主要由少數機構投資者或個人以私募方式募集，其銷售和贖回由基金管理人通過與投資者私下協商的方式進行。另外，投資方式也是以私募的形式進行，很少涉及公開市場的操作，壹般也不需要披露交易細節。

2.多采用股權投資方式，很少涉及債權投資。私募股權投資機構因此在被投資企業的決策管理中享有壹定的投票權。反映在投資工具上，常用普通股或可轉讓優先股和可轉換債券。

3.壹般投資私人公司，即未上市企業，很少投資公開發行的公司，不會涉及要約收購的義務。

4.私募股權投資更傾向於已經形成壹定規模並產生穩定現金流的成型企業，這與風險投資有明顯區別。

5.投資期限較長，壹般達到3至5年或更長，屬於中長期投資。

6.流動性差，沒有現成的市場讓非上市公司的轉讓方直接與買方達成交易。

7.有許多資金來源，如富有的個人、風險基金、杠桿M&A基金、戰略投資者、養老基金和保險公司。

8.投資退出渠道多元化，包括IPO、TRADESALE、M&A；a)、目標公司管理層回購等。

9.私募股權投資機構多采用有限合夥制，具有良好的投資管理效率，避免了雙重征稅的弊端。