收益穩定的基金其走勢壹般是壹條平穩向上的線,這壹類基金往往可以帶來更好的投資體驗,也非常適合風險偏好比較低的投資者,除了看業績走勢,我們還可以從哪些指標來甄別壹支基金的收益是否穩定呢?
可以看基金的投資策略,基金的表現除了受市場影響,最本質還是來源於基金的投資策略,除了貨幣基金,債券基金這兩種固收類的基金產品,固收+策略的基金就是收益穩定的基金的典型代表,以債券資產打底,搭配少部分股票倉位增厚收益,還有就是對沖策略的基金,利用股票和股指期貨進行多空對沖,市場上這類基金不算很多,固收+策略的基金近年來越來越多。
看最大回撤數據,收益穩定的基金我們壹般認為最大回撤指標不超過3%。
看波動率數據,盡量選擇波動率數據小於5%的基金,基金的波動率是描述基金上下波動的幅度的數據,結合波動率和最大回撤數據可以看出基金盈虧幅度。
還有壹個比較常規的指標就是夏普比率,較小的波動率和回撤說明基金的風險控制很好,但是我們不僅僅看風險系數,還要基金的收益能力,夏普比率就能很好的反映基金的收益能力,壹般來說,長期收益比較穩健的基金,夏普比率壹般不會低於2。
同時滿足低波動,低回撤,高夏普比率的基金是比較理想的投資標的,而在前面我們提到的參考數據範圍內的基金大概率是壹只收益穩定的基金。