贖回基金時，是按基金凈值還是累計凈值計算

贖回基金時是按基金凈值計算的，累計凈值只表明這支基金歷史上給持有人賺過多少錢，表明了基金總體的業績水平，對現在的操作只有參考意義，不產生直接影響。

基金單位凈值是指基金當前每壹份的凈值，是所有交易的基礎，也是申購贖回的依據。累計凈值是指基金自成立之日起，到現在累計的凈值，這中間可能經歷了分紅，所以累計凈值可能比單位凈值高。