基金的發行日是指將基金券或受益憑證向投資者銷售的行為，是投資基金運作過程中的壹個基本環節。基金的發行內容包括確定發行對象、發行日期、銷售形式、發行價格、發行數額、發行地點按照發行對象和發行範圍的不同，基金的發行方式可以分為公募和私募兩種形式。公募發行是指以公開的形式向廣大的社會公眾發行基金的方式；私募發行是指面向少數特定的投資者發行基金的方式，由於對象特定，發行的費用較低。按照基金銷售的渠道，基金的發行方式可以分為以下三種：直接銷售法：指基金不經過任何專門的銷售組織直接向投資人銷售，即私募。承銷法：指通過承銷商來發行基金的壹種方法。承銷商壹般由投資銀行、證券公司或者信托投資公司來擔任。承銷商先按凈資產價值購入基金憑證，然後再加上壹定的銷售費用，以公開的銷售價格將基金憑證出售給投資者。集團承銷法：當基金規模比較大、發行任務較重時，壹個承銷商獨自銷售基金可能會有困難，這時，就會組織壹個銷售集團，由幾個承銷商組成，每個承銷商承擔部分的基金銷售任務。