1.所有的資產都受制於股票，它們的價值隨著股票價格而變化；
2.兩者都可以在到期前選擇執行或不執行，並有選擇權；
3.有壹個固定的執行價格。
差異:
1.股票看漲期權執行時，其股票來自二級市場，而股票期權執行時，該股票為新股。認股權證的執行會增加股數，從而攤薄每股收益和股價；而股票看漲期權不存在稀釋問題，是標準化的期權合約。行權時只與發行人結算差價，完全不涉及股票交易。
2.股票看漲期權是短暫的，通常只有幾個月；權證的期限很長，可以長達10年，甚至更長。
3.Black-Scholes模型假設股票看漲期權可以在不支付股息的情況下應用；權證不能假設在有效期內不分紅，5~10年不分紅是不現實的，不能用Black-Scholes模型定價。