單位凈值是基金單位份額的價格。單位凈值的計算方法是將投資組合中股票、債券或其他證券(包括現金)的價值相加，扣除相關費用，余額除以總份額。
比如壹只50萬股的基金，其資產包括900萬股和100萬現金，其資產凈值應為20元(扣除相關費用)。
累計凈值是以單位凈值為基礎，加上基金的歷史分紅金額。即:累計凈值=單位凈值，每次歷史分紅。
壹般來說，買賣基金的時候，很多時候要關註單位凈值；只有當我們要追溯基金的長期歷史表現時，才會關註累計凈值。
擴展數據:
基金單位凈值估值是指對某壹價格下基金資產凈值的估計。計算單位基金資產凈值是關鍵。基金通常投資於證券市場的各種投資工具，如股票和債券。因為這些資產的市場價格是不斷變化的，只有每天重新計算單位基金資產凈值，才能及時體現基金的投資價值。基金資產的估值原則如下:
1.上市股票和債券按計算日收盤價計算。當日無交易的，按照最近壹個交易日的收盤價計算。
2.非上市股票按成本價計算。
3.非上市國債和未到期定期存款按估值日應計利息加本金計算。
4.如遇特殊情況，無法或不適宜按照上述規定確定資產價值的，由基金管理人按照國家有關規定處理。
基金單位資產凈值=(總資產-總負債)/基金單位總數，其中總資產是指基金擁有的全部資產，包括股票、債券、銀行存款和其他有價證券；負債總額是指因資金運作和融資而產生的負債，包括應付他人費用、應付資金利息等。基金份額總數是指當時發行的基金份額總數。
累計單位凈值=基金成立後的單位凈值+累計單位分紅金額(即基金分紅)。基金凈值的高低並不是選擇基金的主要依據，基金凈值的未來增長才是判斷投資價值的關鍵。凈值的高低不僅受基金經理管理能力的影響，還受其他諸多因素的影響。
參考資料:
基金單位凈值-百度百科基金累計凈值-百度百科