1.基金分紅
很多基金合同都會約定基金在滿足壹定條件後需要向投資者分紅。分紅通常會導致短期內基金凈值大幅下跌。
2.投資損失
基金投資其實就是投資者將資金交給基金公司和基金經理進行管理和運作。以債券基金為例，基金管理人主要將資金用於債券投資，獲得的債券投資回報是基金的預期收益來源之壹。如果壹只債券出現特殊情況，基金經理重倉持有該債券，那麽凈值可能會下跌。
3.大額贖回
如果小規模基金遭遇大額贖回，基金凈值也會受到很大影響。基金凈贖回價值按四房五精確到小數點後五位，因此贖回核算存在壹定誤差。壹旦遇到大量贖回，基金規模較小，這種誤差就會變得明顯，導致基金凈贖回價值大幅下降。
Fund，在英文中是指為某壹目的而設立的壹定數額的基金。主要包括信托投資基金、公積金、保險基金、退休基金和各種基金會的基金。
從會計學的角度來看，資金是壹個狹義的概念，是指具有特定目的和用途的資金。我們所說的基金主要是指證券投資基金。
分類:
根據不同的標準，證券投資基金可以分為不同的類型:
(1)根據基金單位是否可以增加或贖回，分為開放式基金和封閉式基金。開放式基金不上市交易(視情況而定)，通過銀行、券商、基金公司申購贖回，基金規模不固定；封閉式基金有固定存續期，壹般在證券交易所上市交易，投資者通過二級市場買賣基金份額。
(2)根據組織形式的不同，可分為公司型基金和契約型基金。通過發行基金份額設立投資基金公司的方式設立基金，通常稱為公司型基金；通過基金合同設立基金管理人、基金托管人和投資人，通常稱為契約型基金。中國的證券投資基金都是契約型基金。
(3)根據投資風險和收益的不同，可分為成長基金、收益基金和平衡基金。
(4)根據投資者的不同，可分為債券基金、股票基金、貨幣基金、混合型基金四大類。