最近光伏行業最大新聞就是高瓴資本買入隆基股份，高瓴資本耗資158億獲得隆基股份6%的股權，完成後將成為第二大股東，隆基股份是大牛股，今年漲幅已經是兩倍了，高瓴資本竟然敢於追高買進，需要很大勇氣的，隆基股份是單晶矽片龍頭廠家，相對於多晶矽電池轉換效率更高，隆基股份最高水平達到了24.06%，打破了行業此前認為的24%的效率瓶頸。公司組件效率也達到22.38%。
最大缺點就是漲幅太高，這是我不太看好的因素。而且原始股東減持也比較多，對於原始股東減持股份，我個人壹直謹慎。
芯片半導體最近利空不斷，在於受到美國打壓，國內的代加工技術和產能受到影響，代加工價格可能也會升高，壹些芯片設計上市公司股價跌幅較大，但作為卡脖子技術，國家最終是需要解決的，因此未來發展空間是比較大，可以利用大跌的機會分步建倉，之所以選擇分步建倉，在於股價調整，沒有能力判斷何處是真正
的市場底部，這就是市場非理性的地方。
未來芯片技術方面的利好政策還是會出現的，所以股價會有反彈上漲
的機會。我是看好未來的投資機遇的，關鍵是需要承受短期虧損的痛楚。
我只能說，兩個行業壹樣有潛力。用壹年的限度來比較光伏和半導體，我認為光伏產業可能會更好壹些。更長周期來看，我個人更加看好半導體。
先從技術面比較了，半導體行業的K線太少，用芯片行業走勢替代。目前芯片行業處於高位震蕩，已經有兩個季度高位震蕩，即使再來壹個大陽線，很難創出歷史新高，存在反復震蕩可能。
從芯片行業的月線來看，壹直在高位震蕩，目前沒有出現再次上行的可能。反而不排除進壹步震蕩的可能。
而光伏產業，我們用太陽能行業走勢來比較。太陽能行業的月線和季線如下：
無論是月線還是季線都是主升浪上行，這壹波上行大概率能持續到明年上半年，問題不大。
僅僅從K線圖來看，太陽能比芯片行業要好的多。芯片先大漲壹波，目前已經是高位震蕩，結束時間未定。太陽能正在走主升浪，結束時間也未定。毫無疑問，太陽能至少明年上半年好於芯片行業是大概率的。
另外從基本面來分解下太陽能和芯片行業。
從全世界來講，中國的太陽能行業全世界第壹，截至2019年底，累計光伏並網裝機量達到204.3GW，同比增長17.1%；全年光伏發電量2242.6億千瓦時，同比增長26.3%，占我國全年總發電量的3.1%，同比提高0.5個百分點。2019年我國光伏產品出口額約207.8億美元，同比增長29%。
另外，2020年是太陽能行業補貼的最後壹年，很多企業為了補貼瘋狂擴產，又疊加行業高景氣度。明年還能持續壹段時間，就有可能陷入產能過剩擔憂。主要是太陽能行業技術更新也是非常快，剛投產的產品可能過個兩年就會被淘汰。
德國壹家研究所把鈣鈦礦太陽能的轉換效率提高到29%，目前是世界最高。業內預計未來通過使用新型材料的鈣鈦礦太陽能電池器件的轉換效率最高能達到50%左右，是目前商業化的太陽能電池轉化效率的2倍左右。未來有預測太陽能發電將會占到總發電量50%的比例，可見發展空間之大。
總體來說，行業成長性是巨大的，誰能成長為真正的龍頭，目前來說還太早，中國該行業最早的龍頭已經倒閉了。看好這個行業長期發展，但是技術門檻沒有芯片那麽大，所以競爭過於激烈，到最後壹旦規模上不去，效益就不可能再上去了，什麽產品中國成為世界第壹了，利潤基本就被榨幹了。
芯片行業在我們中國，是最難啃得壹個沒有被攻克的領域。2018年，中國芯片進口總量為3120億美元，占全球集成電路5000億美元市場規模的近60%，進口額度超過石油，位列國內進口商品第壹位。因為很多領域我們國產無法實現，現在壹直是追趕者的角色。芯片去年以來的炒作出發點就是國產替代，雖然國產替代壹直在進步，但是差距還是非常明顯的。在可預見的未來壹兩年，出現太大根本性轉變難度非常大。而從去年以來的國產替代炒作，使很多相關企業出現近十倍的漲幅。所以今年芯片行業整體高位震蕩也是再正常不過了。
而且從規模來講，這些年不是在做大全球的總規模，而是在搶別人飯碗，從而各方面都受到很大的壓制。本來就是壹個全球分工的行業，而要壹肩挑，我永遠對我們國家有信心，我只是覺得難度依然是非常大，需要很長時間。
未來某個時間，壹旦完成國產替代，再往下走就是直接面對無人區，創新不曉得我們的科技工作者是否準備好了。
那麽我對芯片行業的信心來自於哪裏？第壹個，國家全力支持，舉國體制，十年免稅。做大事不惜血本。第二個，教育實力不斷進步。頂尖大學實力不斷增強，人才培養不斷改革。從這些政策來講，都是立足長遠，不是壹兩年能完成的事。但是十年之後，可能情況會大有不同。
再回到本文主題，就是芯片行業長期來看，技術的無可替代性，高科技的集大成者，永遠是人類智慧最亮眼的明珠。太陽能相對而言，只是能源的壹種獲取方式，在某壹個相對短的成長階段，可能會獲得高速發展，過了這個階段就會達到極限。所以我的意思就是，短期看好太陽能，長期看好芯片。
歡迎關註我，每日分析市場行情，十多年投資顧問。
長遠講都是國家需要發展的方向，目的各有不同，賽道不同，不可相提並論，明年上半年光伏，風能會上壹波，半導體是國家發展的短板，屬於長期發展的方向，碳中和減排國家已有規化時間表，不容拖拉。
我想潛力有壹拼吧！光伏工銀瑞信戰略主題股票2020年長了不少。而半導體諾安成長混合這幾年也漲了不少。就是現在橫盤已久正在下跌。光伏現在正是熱潮當中，而半導體好像陰影沈重，長在山頂還能漲上哪兒去，需求2021年國家政策對半異體科技的加大扶持。調整幾個月後才能往上沖，所以光伏基金工銀瑞信戰略轉型主題股票1到6月漲福領先半導體諾安成長混合基金。而半導體諾安成長混合基金在幾個月的下跌調整結束到位了、又在國家政策的扶持得到了投資者的親密。是因光伏漲了半年收益滿滿、之後資金回頭投向半導體抱團炒政策科技半導體，諾安成長混合低位基金又開始火了！在火諾安也是半導體。這是大家心知肚明的。不能超越光伏，所以我個人判斷光伏與半導體兩個基金是壹拼壹不分上下的科技基金。
其實這兩個板塊都挺有潛力。光伏可以直接理解為太陽能；半導體可以直接理解為芯片。直接比較沒有太大意義，具體要看是哪只基金了。
基金業績的排名還有壹個交易日就出來了，不出意外的話趙詣管理的三只新能源基金會包攬前三名，漲幅均超過了100%可見2020年光伏基金的漲幅之大！反之，半導體基金類似諾安這樣的已經被按在地上反復的摩擦了很長時間。基本上已經到了調整的末期，2021年機會更多壹些。
“半導體產業”入選中投顧問2021年十大投資熱點，主要原因有以下三點：1.半導體產業屬於國民經濟的基礎性支撐產業。無論是從科技還是經濟的角度看，半導體的重要性都是非常巨大且難以替代的，政府對產業的扶持態度也十分堅定。2019年中國集成電路產業銷售額為7562.3億元，同比增長15.8%；2020年上半年，我國集成電路產業保持快速增長，產業銷售規模達3539億元，同比增長16.1%。我國半導體產業景氣度持續走高，迎來新壹輪發展機遇。
2.半導體產業需求強勁。隨著我國經濟發展方式的轉變、產業結構的加快調整，工業化和信息化的深度融合，加上政府大力推進本地的信息消費，預估到2025年時，中國半導體未來七年的市場需求將持續以每年6%的復合成長率增長，中國半導體市場占全球的份額將從2018年的50%增加到2025年的56%。
3.半導體細分產業眾多，市場分割性強，投資機會大。半導體產業鏈條長，應用領域廣闊，具有很強的市場分割性，從上遊的半導體材料到中遊的設備再到下遊的應用領域所涉及的範圍十分廣大，很難形成壹家獨大的壟斷格局，因此有利於企業利用自身特點，形成自己的技術體系和競爭優勢。
總之，目前基金來說，光伏已經處於相對漲幅過高的，而半導體已經即將迎來超跌反彈階段。所以我認為半導體更有潛力壹些。