壹是理財周期長，期限3-6年；據普益標準統計，2019年發行的152養老理財產品平均投資期限超過1年，達到428天，而普通理財產品平均投資期限僅為185天。
二是理財期限的靈活設計，如六年期可兩年後開通支取；如光大理財發行的封閉式理財產品“陽光金養老65438號+0”，成立兩年後每年向投資者返還25%的份額，實現長期投資目標下的短期流動性安排。中銀理財的壹款養老理財，采用了“3+1+1”的模式。第壹次封閉期為三年，封閉期後每年開放壹次，期限為五年。
第三，利率比較高，壹般能達到4-6%的年化收益率。有的4年期5.5%，相對高於普通銀行理財產品。尤其是在目前銀行理財產品收益率已經進入第三時代之後，4-6%的對比表現依然具有吸引力。
基於對目前在售的老年人理財產品的分析，可以發現老年人理財並不能真正發揮其“養老”功能。銀行養老理財產品的定位仍然是理財產品，而不是儲蓄產品。既然是理財產品，就有壹定的風險。而需要資金支持養老的人大多追求較低的風險甚至保本要求，這在資管新規出臺後受到了極大的挑戰。投資者對“養老”功能的需求壹般可以分為安全性、流動性和收益性三個方面。
在安全性方面，追求資金安全是養老金投資者的首要投資目標。從今年發行的老年人理財產品來看，低風險產品占比最多，達到39.72%，其次是中低風險產品，占比27.66%。總體風險水平較低，但不代表沒有風險。相比普通理財產品，養老理財產品更多集中在低風險級別，風險級別更低，安全性更高；相比基金公司的養老金產品線，銀行養老金產品更符合其風險偏好，符合老年人的投資習慣。但值得註意的是，目前市場上的養老理財產品，很大壹部分屬於保本產品。資管新規後，保本產品將很快消失，銀行理財將以凈值形式管理，養老理財產品將逐漸向凈值型產品轉型，並承擔市場波動帶來的收益率波動。
流動性方面，養老理財產品投資期限普遍較長，流動性較差。2020年發行的養老金理財產品平均投資期限在1年以上，達到602天。投資者的長期投資需求決定了這類產品的投資期限相對較長。但日常開銷、就醫、出行等行為特征導致投資者在資金運用上要求更強的流動性。為了滿足投資者日常生活中的流動性需求，很多養老理財產品都開發了分紅、質押等功能。如光大理財發行的封閉式理財產品“陽光金養老65438號+0”，成立兩年後每年向投資者返還25%的份額，實現長期投資目標下的短期流動性安排；交行理財允許投資者在APP中質押自己的理財產品，以獲得短期流動性。
收益率方面，2020年發行的凈值型理財產品平均業績比較基準為4.70%，相對高於普通銀行理財產品。很多有養老和長期投資需求的投資者，往往不滿足於純債產品和銀行存款的收益，希望在壹定程度上參與市場投資，在保本的前提下獲得更高的收益。如何平衡安全性和收益性，需要產品開發者仔細權衡。從理財子公司的產品布局來看，進軍股權市場勢在必行。養老金理財產品投資期限長，為權益類市場長期資金投資和長期債權資產、權益類資產配置提供了更有利的生存條件。
繼基礎養老金和企業年金之後，養老金融產品補充了收入穩定的特殊群體對高品質養老的需求。與養老基金、商業養老保險等產品壹樣，是老年人多元化理財渠道的壹種選擇，在養老中起到了錦上添花的作用。
養老是壹個長期的規劃，養老金融產品只是投資理財的壹種選擇。從目前養老產品的實際情況來看，要想充分發揮“養老”的功能，需要明確養老理財產品的銷售對象應該是有養老資產儲備和保值增值需求的客戶，而不僅僅是老年人；養老產品設計不應該存在同質化嚴重、針對性不足等問題。銀行資產管理機構能夠充分把握養老需求，按照年齡結構細分客戶群體，開發覆蓋壯年到老年各個階段的養老產品，提供個性化的養老金融服務；根據財富劃分產品類型，平衡流動性和收益率的關系，在滿足客戶基本養老需求的同時，提供壹定的增值服務。