理財是壹個長期的規劃，更是壹種理性的生活方式，在決定買哪壹種理財產品、買多少之前，我們首先要關註的不是收益率，而是要確定自己的理財目標和可以承受的風險，做資產配置。
什麽是資產配置呢？資產配置(Asset Allocation)是指根據投資需求和目標、投資資金在不同資產類別之間進行分配，通常是將資產在低風險、低收益證券與高風險、高收益證券之間進行分配。
這個專業概念可能看起來比較晦澀，為了幫助大家理解，我還是舉個例子吧。
例子：現在有2個人：小張和小王，他們各有100萬元，分別進行投資，然後比較誰賺地多。
小張投資風格比較保守，而且懂壹點資產配置的概念。盡管股市很火，他也沒有拿出所有錢買股票，而是拿出30萬投資了股市，70萬投資了債券。
而小王呢，覺得股市這麽好，買什麽債券啊，隨即買了100萬的股票。
第壹年，兩個人的賬戶分別是這樣的，小張有30萬的股票、70萬的債券，小王有100萬的股票，債券賬戶為0。
我們先看第壹張表，假設到了第二年，股票賺了60%，債券賺了4%，小張的股票賬戶從初始的30萬變為48萬，債券賬戶從初始的70萬變為72.8萬，合計120.8萬，小王的股票賬戶是賺的盆滿缽滿，從100萬變為160萬，這壹年，是小王賺地多。
假設到了第三年，股票市場開始走下坡路了，股票虧了35%，債券賺了5%，那兩個人的賬戶分別是多少錢呢？小張的股票賬戶從48萬變為31.2萬，債券賬戶從72.8萬變為76.44萬，合計107.64萬，小王的賬戶從160萬變為104萬，這壹年，是小張賺地多。
再看看第四年，股票市場又漲了回來，賺了5%，債券賺了6%，兩個人的賬戶又發生了變化，小張的股票賬戶從31.2萬變為32.76萬，債券賬戶從76.44萬變為81.03萬，合計113.79萬，而小王的股票賬戶，從104萬變為109.2萬，這壹年，雖然股票市場漲了，但還是小張比小王賺地多。
或許妳會說，能不能不要壹開始就讓股票漲，讓股票跌呢，看看是什麽結果呢？那我們看看第二張表：
假設到了第二年，股票跌了60%，債券賺了5%，小張的股票賬戶從初始的30萬變為12萬，債券賬戶從初始的70萬變為73.5萬，合計85.5萬，小王的股票賬戶從100萬跌成了40萬，這壹年，是小張賺地多。
假設到了第三年，股票市場漲回來了，股票賺了20%，債券賺了4%，兩個人的賬戶分別是多少錢呢？小張的股票賬戶從12萬變為14.4萬，債券賬戶從73.5萬變為76.44萬，合計90.84萬，小王的賬戶從40萬變為48萬，這壹年，又是小張賺地多。
第四年，股票市場，賺了10%，債券賺了6%，於是小張的股票賬戶從14.4萬變為15.84萬，債券賬戶從76.44萬變為81.03萬，合計96.87萬，而小王的股票賬戶從48萬變為52.8萬，這壹年還是小張比小王賺地多。
妳們看啊，本想著靠炒股迅速致富的小王，不僅沒有賺取高收益，還虧損了不少，而保守的小張，卻靠著資產配置的方法，獲得了穩健的收益。
從這個例子中，我們可以得出以下3個結論：
第壹，長期來看做了資產配置的收益比不做配置的收益更好。兩個表中，只有壹次是小王賺地多，其他情況下，都是做了資產配置的小張賺地比小王多；
第二，做了資產配置的收益波動比不做資產配置的收益波動小，而且隨著時間的推移，整體收益會穩步上升。
第三，相關性很低、性質完全不同的產品，互相對沖風險的效果比較明顯。股票和債券就是典型的相關性低、性質完全不同的兩種金融產品，債券的固定收益對於股票的波動起到了對沖的效果。
這就是資產配置，做與不做的區別。
妳做過資產配置嗎，有什麽心得體會呢？歡迎在評論欄分享妳的觀點。
職場進化論：穿越過世界500強和創業公司的職場辣媽，微信公眾號職場壹二壹。