基金單位凈值，是指當前的基金總凈資產除以基金總份額，每份基金單位的凈資產價值。等於基金的總資產減去總負債後的余額再除以基金全部發行的單位份額總數其計算公式為：基金單位凈值=總凈資產/基金份額。
開放式基金的申購和贖回都以這個價格進行。封閉式基金的交易價格是買賣行為發生時已確知的市場價格；與此不同，開放式基金的基金單位交易價格則取決於申購、贖回行為發生時尚未確知（但當日收市後即可計算並於下壹交易日公告）的單位基金資產凈值。
開放式基金的單位總數每天都不同，必須在當日交易截止後進行統計，並與當日基金資產凈值相除得出當日的單位資產凈值，以此作為投資者申購贖回的依據。
基金的申購和贖回每天都會發生，所以作為交易依據的基金單位資產凈值必須在每天的收市後進行計算，並於次日公布。
持有基金時間不同，贖回費率也不同。持有時間小於7天的，贖回費率是贖回金額的1.50%；持有時間在7天以上，但不超過1年的，贖回費率是0.5%；
持有時間在1年以上、2年以下的，贖回費率是0.25%；持有時間在2年以上的，贖回費率是0。另外各基金產品可能有所差異，不壹定完全按照標準設置贖回費率。
假如申購南方成分精選基金10000元，凈值是1.20元，那麽申購繳納的手續費最高是10000*1.5%=150元，購買的份額是：（10000-150）/1.2=8208.33份。
3個月後，這個基金漲到1.50元，基金市值是8208.33*1.5=12312.495元，此時贖回，則贖回的最高手續費是：12312.495*0.5%=61.56元。
最後算出這3個月所賺：12312.495（總市值）-61.56（贖回手續費）-10000（成本）=2250.935元。
同理，如果申購時凈值是1.0的話，假設是前端收費，申購費是1％，妳購得的基金份額為：（10000-10000×1％）÷1.0＝9900份，凈值漲到1.5時，妳的基金市值為：9900×1.5＝14850元，妳的利潤為：14850-10000＝4850元，當然如果妳贖回的話，要從中扣除贖回費