ETF套利的原理是利用ETF價格與其所代表的股票指數價格之間的差價進行套利。這種差異是由於ETF的價格受市場供求關系的影響，而股指的價格是由其所包含的股價決定的，兩者之間必然存在壹定的波動。因此，ETF價格和股票指數價格是不同的。
有幾種常見的ETF套利策略:
1.贖回套利:ETF作為開放式基金的壹種，可以申購贖回。當ETF的價格低於它所代表的股票指數的價格時，投資者可以通過購買ETF，將其轉換為股票，然後賣出股票來獲利；當ETF價格高於股指價格時，可以贖回ETF獲得股票的交換權，然後作為現金賣出，獲得差價。
2.股票和ETF之間的雙向交易套利:這種策略要求投資者同時擁有ETF和代表ETF的股票。當ETF的價格低於其持有股票的價格時，可以賣出ETF，買入相應的股票；當ETF價格高於股價時，可以買入ETF，賣出相應的股票，通過差價獲利。
3.跨市場套利:由於ETF在證券交易所上市，投資者可以在不同交易所之間套利，實現低買高賣的操作，從而獲利。
此外，ETF套利還存在壹些風險，如市場風險、流動性風險和操作風險。投資者不僅需要掌握ETF市場的基礎知識和操作技巧，還需要具備壹定的風險控制能力。
綜上所述，ETF套利是指利用ETF市場的價差進行套利的行為；常見的ETF套利策略包括贖回套利、股票與ETF雙向交易套利、跨市場套利等。投資者需要做好風險控制，才能在ETF套利中獲利。